Hola chic@s
El día de hoy quiero profundizar un poco más sobre un tema que tocamos en la publicación anterior que trataba sobre una estrategia para maximizar las ganancias en SPS, así que en este post hablaremos sobre los riesgos que debemos tener en cuenta al momento de añadir liquidez en cualquier plataforma Defi o Exchange decentralizado.
Hi guys
Today I want to delve a little deeper into a topic we touched on in the previous post that dealt with a strategy to maximize profits in SPS, so in this post we will talk about the risks that we must take into account when adding liquidity in any Defi platform or decentralized Exchange.
En la actualidad es muy frecuente escuchar sobre las piscinas de liquidez en plataformas Defi 1.0 como lo son Pancakeswap, Cubdefi,
Biswap, entre otras, porque ofrecen enormes rentabilidades anuales pero pocas veces hablan sobre los riesgos que una persona debe considerar al momento de aportar liquidez en alguna de estas piscinas, así que hoy quiero hablarles un poco sobre esto.
Nowadays it is very common to hear about liquidity pools in Defi 1.0 platforms such as Pancakeswap, Cubdefi,
Biswap, among others, because they offer huge annual returns but rarely talk about the risks that a person should consider when providing liquidity in any of these pools, so today I want to talk to you a little about this.
1. Reducción temporal de nuestro capital o perdida no permanente.
1. Temporary reduction of our capital or impermanent loss.
Las grandes rentabilidades que estos Dex le ofrecen a los usuarios que depositan sus token para que otras personas hagan cambios, son muy altas y llamativas para muchos, pero algo que un gran porcentaje de las personas no conocen es que grandes ganancias también son sinónimos de alto riesgo y esto es así porque los token son poco estables o su precio no esta "garantizado en el tiempo" y por lo tanto necesitan atraer a las personas y la mejor forma de hacerlo es ofreciendo interés muy elevados.
The high returns that these Dex offer to users who deposit their tokens for other people to make exchanges are very high and eye-catching for many, but something that a large percentage of people do not know is that large profits are also synonymous with high risk and this is because the tokens are not very stable or their price is not "guaranteed over time" and therefore need to attract people and the best way to do this is to offer very high interest.
Veamos las siguientes imágenes para tratar de entender mejor a lo que me estoy refiriendo.
Let's look at the following images to try to better understand what I am referring to.
En la imagen de arriba vemos el gran APR de 91,84% que ofrece la piscina de liquidez Cake-Busd en Pancakeswap y en la siguiente imagen vemos un grafico que muestra el precio del Token Cake durante el último mes. Claramente se nota una caída de 20 dólares a solo 12 dólares, es una reducción de más del 40%.
In the image above we see the great 91.84% APR offered by the Cake-Busd liquidity pool in Pancakeswap and in the next image we see a chart showing the price of the Cake Token over the last month. Clearly you notice a drop from $20 to just $12, that's a reduction of over 40%.
Aunque el Apr que ofrecen es muy alto, es una rentabilidad anual por lo que al convertirla a mensual, solo tenemos que es un 7,62% y obviamente no compensa la caída que ha tenido el token en 1 mes que fue del 40%. Podemos deducir entonces que si uno de los token que depositamos en una piscina de liquidez reduce mucho su precio, nuestra inversión inicial en dólares se verá afectada a pesar de que en el proceso vayamos obteniendo algún rendimiento, pero dicha perdida solo será efectuada si y solo si vendemos el token luego de una caída en su valor porque podemos decidir no vender y esperar a que el precio del token se recuperé y no perderíamos dinero, por eso se le conoce como "perdida no permanente".
Although the Apr they offer is very high, it is an annual return so that when converted to monthly, we only have that it is 7.62% and obviously does not compensate the fall that the token has had in 1 month which was 40%. We can deduce then that if one of the tokens that we deposit in a liquidity pool reduces its price a lot, our initial investment in dollars will be affected even though in the process we are getting some performance, but this loss will only be made if and only if we sell the token after a fall in its value because we can decide not to sell and wait for the price of the token to recover and we would not lose money, this is known as "impermanent loss".
"Para la próxima publicación haremos un ejemplo un poco más técnico sobre como varia nuestro dinero cuando aportamos nuestra liquidez en este tipo de plataformas y alguno de los token empieza a cambiar su valor".
"For the next post we will do a slightly more technical example of how our money varies when we contribute our liquidity on these types of platforms and one of the tokens starts to change its value."
2. Perdida total de nuestro dinero o estafa.
2. Total loss of our money or scam.
Cada día aparecen plataformas que brindan enormes APR para que las personas depositen su dinero en ellas, por lo tanto debemos recordar siempre que: altas rentabilidades es sinónimo de alto riesgo, a demás de que no es posible saber quienes son los desarrolladores o programadores de los sitios web y por ende es casi imposible reclamarle a alguien en caso de que suceda algo con nuestro dinero.
Every day there are platforms that offer huge APRs for people to deposit their money in it, therefore we must always remember that: high profitability is synonymous with high risk, besides it is not possible to know who are the developers or programmers of the websites and therefore it is almost impossible to claim to someone in case something happens with our money.
Dicho lo anterior, debemos siempre tratar de invertir en plataformas que por lo menos le hayan realizado una auditoria de seguridad o que tengan el certificado de CERTIK.
Having said that, we should always try to invest in platforms that have at least had a security audit or are CERTIK certified.
"Certik identifica y elimina las vulnerabilidades de seguridad que puedan existir en los contratos inteligentes de los principales protocolos y lenguajes de programación de las redes blockchain" y los intercambios como Binance, Okex y Huobi lo recomiendan". Fuente
_"Certik identifies and eliminates security vulnerabilities that may exist in smart contracts in major blockchain network protocols and programming languages" and exchanges such as Binance, Okex and Huobi recommend it".
Ahora veamos la puntuación que están obteniendo los principales Dex del mercado y por supuesto, de nuestro querido Cubfinance que es una extensión de la organización de Leofinance.io
Now let's take a look at the score being obtained by the main Dex on the market and, of course, by our beloved Cubfinance, which is an extension of the Leofinance.io organization.
Advertencia: Este certificado no garantiza que nuestro dinero nunca se va a perder, esto solo es una capa de seguridad adicional que han superado las plataformas porque sus contratos inteligentes han sido auditados por personas externas al proyecto y por ende brindan más confianza a los posibles inversores.
Warning: This certificate does not guarantee that our money will never be lost, this is just an additional layer of security that the platforms have overcome because their smart contracts have been audited by people outside the project and therefore provide more confidence to potential investors.
Eso fue todo, nos vemos en una próxima ocasión.
That was all, see you next time.