Nicht erst seit der Corona Krise gibt es um einige Anbahner bei Mintos schlechte Nachrichten. Doch die Corona-Krise hat dies noch einmal verschärft und es kommt immer wieder zu Ausfällen bei Mintos. Heute kam dann der Doppelschlag in dem zwei recht verbreitete und große Anbahner suspendiert wurden.
Was ist das Problem? Grundsätzlich hat man als Kreditgeber bei Mintos zwei Ebenen die ausfallen können. Zum einen eben der eigentliche Kreditnehmer, der natürlich schlichtweg nicht in der Lage sein kann seinen Kredit mehr zu bedienen und die Zahlungen ausbleiben. Gerade GetBucks und Express Credit sind auf dem afrikanischen Kontinent unterwegs und entgegen der vielleicht allgemeinen Erwartung ist auch die Zahlungsmoral recht hoch und der Effekt durch Corona überschaubar.
Der zweite Ausfall kann der Anbahner selbst sein. Üblicherweise meldet dieser, wenn das Geld vom Kreditnehmer auf seinem Konto eingegangen ist. So eben auch bei GetBucks und Expresskredit. Da es sehr teuer wäre jede einzelne Zahlung zu überweisen, werden diese üblicherweise wochenweise gebündelt und bei Mintos mit Neuausgaben verrechnet.
Mintos gibt nun im Prinzip bekannt, dass erwartete Zahlungen nicht eingegangen sind. Aus diesem Grund wird der Handel mit dem Anbahner ausgesetzt, damit nicht weitere Kreditgeber per Autoinvest Kredit dieser Unternehmen kaufen und man am Ende vielleicht in ein insolventes Unternehmen investiert. So sehr wie dies von jenen zu begrüßen ist, die keine Kredite momentan haben, umso verhasster ist dieser Schritt bei jenen, die nun nicht einmal mehr mit Abschlag auf dem Zweitmarkt die Kredite verkaufen können.
Ursache für die ausbleibenden Zahlungen können viele Gründe sein. So wurden in der Vergangenheit bereits technische Probleme genannt (die sich als Insolvenz herausstellten) oder aber eben jüngst auch mit vielen Moratorien in einzelnen Ländern in Zusammenhang stehen. Sprich die Anbahner dürfen das Geld nicht mehr außer Landes schaffen und berufen sich darauf. Dies ist natürlich dem Kreditgeber bzw. Mintos im Kern herzlich egal…
Nun bleibt einem als Kreditgeber nicht viel als abzuwarten, da Mintos in Verhandlung mit dem Anbahner geht und einen neuen Zahlungsplan aufstellt. Gerade solange die Kreditnehmer weiter bezahlen und das Geld irgendwo da ist, kann man da durchaus noch Hoffnung haben, dass es nicht zu einem Totalausfall kommt.
Gerade bei GetBucks hört es sich recht gut an als seien bisherige Gespräche sehr positiv verlaufen und es demnächst eine Aktualisierung gibt. Meine Vermutung wäre, dass es einen Zahlungsaufschub von mehreren Monaten geben wird. Blickt man allerdings auf Aforti und Monego, weiß man, dass man sich da allerdings auch nur begrenzt darauf erlassen kann.
Bei Express Credit scheint vorwiegend Zambia betroffen zu sein und es gibt wohl leise Hoffnungen, dass die Gruppengarantie greifen könnte, da bisher die anderen Standorte nicht betroffen sein könnten. Gerade in der Vergangenheit haben diese bereits recht oft das schlimmste abgewendet.
Insgesamt bleibt die Lage am P2P-Markt und insbesondere bei Mintos allerdings sehr angespannt. Wie hoffentlich jedem in diesem Bereich klar ist, handelt es sich um Hochrisiko-Anlagen und die traumhaften Renditen werden nicht ohne Grund gezahlt. Das Schmerzensgeld und auch die Kompensation sind eben auch enthalten. Leider vergessen dies einige Investoren immer sehr gerne und denken, dass Brutto==Netto ist. Von 15% in ein osteuropäisches Land gehe ich momentan mit ca. 6% Abschlag aus. Das ist schon ziemlich hart an der Schmerzgrenze.
Der Unmut der Investoren macht sich auch am Primärmarkt bemerkbar, wo die Zinsen für einige Gebiete der Welt massiv nach oben steigen. Beklagte man sich im letzten Jahr noch, dass es teilweise nur noch Kredite um 10% gab, stiegen die Euro-besicherten (!) z.B. in Vietnam auf rund 26% an. Wohlgemerkt ein Land, dass bisher sehr glimpflich in der Coronakrise vorbei gekommen ist.
Der Zins ist der Preis des Geldes. Und der Markt ist momentan sehr eindeutig darin, dass der Kurs stark nach oben geht, weil sehr viel Nachfrage nach neuen Krediten da ist und gleichzeitig niemand mehr bereit ist zu bezahlen. Während gleichzeitig viele Bestandsinvestoren mit Zahlungsverzögerungen zu kämpfen haben und entsprechend als Geber ebenfalls ausfallen.
Als Zyniker würde ich sagen, dass man momentan sehr viel Unterhaltung für sein Geld geboten bekommt. Als Realist mache ich bereits Kalkulationen mit welchen Abschreibungen man nach einigen goldenen Jahren zu rechnen hat.